Ubezpieczenie na całe życie - Whole life insurance

Ubezpieczenie na całe życie lub ubezpieczenie na całe życie (w Wspólnocie Narodów ), czasami nazywane „prostym życiem” lub „zwykłym życiem”, to polisa ubezpieczeniowa na życie , która ma gwarancję, że pozostanie w mocy przez cały okres życia ubezpieczonego, pod warunkiem wymaganych składek są wypłacane lub do terminu zapadalności. Jako polisa ubezpieczeniowa na życie jest to umowa pomiędzy ubezpieczonym a ubezpieczycielem, zgodnie z którą tak długo, jak warunki umowy są spełnione, ubezpieczyciel wypłaci świadczenie z tytułu śmierci z polisy beneficjentom polisy, gdy ubezpieczony umrze. Ponieważ polisy na całe życie mają gwarancję, że będą obowiązywać tak długo, jak opłacane są wymagane składki, składki są zazwyczaj znacznie wyższe niż w przypadku terminowego ubezpieczenia na życie, gdzie składka jest ustalana tylko na ograniczony okres. Składki na całe życie są stałe, uzależnione od wieku emisji i zwykle nie rosną wraz z wiekiem. Ubezpieczony normalnie płaci składki aż do śmierci, z wyjątkiem ograniczonych polityki wynagrodzeń, która może być wypłacona w ciągu 10 lat, 20 lat lub w wieku 65. Cały ubezpieczenia na życie należy do wartości pieniężnych kategorii ubezpieczeń na życie, która obejmuje także uniwersalne życie , zmienne warunki życia i dożycie .

Świadczenie z tytułu śmierci

Świadczenie z tytułu śmierci z polisy na całe życie jest zwykle określoną kwotą nominalną. Jeśli jednak polisa „uczestniczy”, świadczenie z tytułu śmierci zostanie zwiększone o wszelkie skumulowane wartości dywidend i/lub pomniejszone o wszelkie niespłacone pożyczki z polisy. (patrz przykład poniżej) Mogą istnieć niektórzy pasażerowie, na przykład świadczenia z tytułu śmierci w razie wypadku, które potencjalnie mogą zwiększyć świadczenia.

W przeciwieństwie do tego, uniwersalne polisy na życie (elastyczny substytut składki na całe życie) mogą być skonstruowane tak, aby spłacać wartości pieniężne oprócz kwoty nominalnej, ale zwykle nie gwarantują w takich przypadkach pokrycia dożywotniego.

Dojrzałość

Mówi się, że polisa na całe życie „dojrzeje” po śmierci lub osiągnięciu wieku 100 lat, w zależności od tego, co nastąpi wcześniej. Dokładniej terminem zapadalności będzie „rocznica polisy w najbliższym wieku 100 lat”. Polisa staje się „dożyciem dożywotnim”, gdy osoba ubezpieczona dożyje określonego wieku. W takim przypadku właściciel polisy otrzymuje kwotę nominalną w gotówce. W wielu nowoczesnych polisach na całe życie, wydawanych od 2009 r., wiek dojrzałości został podniesiony do 120. Podwyższony wiek dojrzałości ma tę zaletę, że zachowuje wolny od podatku charakter zasiłku z tytułu śmierci. W przeciwieństwie do tego, w przypadku zapadłego dożycia mogą wiązać się znaczne zobowiązania podatkowe.

Opodatkowanie

Całe świadczenie z tytułu śmierci z polisy na całe życie jest wolne od podatku dochodowego, z wyjątkiem nietypowych przypadków. Obejmuje to wszelkie wewnętrzne zyski w wartościach pieniężnych. To samo dotyczy polis dotyczących życia grupowego, dożywotnich i przypadkowych śmierci.

Jednak, gdy polisa zostanie spieniężona przed śmiercią, leczenie jest różne. W przypadku wykupów gotówkowych wszelkie zyski z całości zapłaconych składek będą podlegały opodatkowaniu jak zwykły dochód. To samo dotyczy dojrzałego wyposażenia. Właśnie dlatego większość ludzi wybiera wartości pieniężne jako „pożyczkę” pod zasiłek z tytułu śmierci, a nie „poddanie się”. Wszelkie pieniądze zaciągnięte jako pożyczka są wolne od podatku dochodowego, o ile polisa obowiązuje. W przypadku uczestniczących polis na całe życie odsetki naliczane przez firmę ubezpieczeniową za pożyczkę są często niższe niż dywidenda każdego roku, zwłaszcza po 10–15 latach, więc właściciel polisy może spłacić pożyczkę za pomocą dywidend. Jeśli polisa zostanie zrzeczenia się lub anulowana przed śmiercią, wszelkie pożyczki otrzymane powyżej łącznej wartości zapłaconych składek będą podlegały opodatkowaniu jako wzrost inwestycji.

Chociaż świadczenia z tytułu ubezpieczenia na życie są generalnie wolne od podatku dochodowego, to samo nie dotyczy podatku od nieruchomości. W Stanach Zjednoczonych ubezpieczenie na życie będzie uważane za część majątku podlegającego opodatkowaniu w zakresie, w jakim posiada on „incydenty własności”. Planiści nieruchomości często korzystają ze specjalnych nieodwołalnych funduszy powierniczych, aby chronić ubezpieczenie na życie przed podatkami od nieruchomości.

Zastosowania

Zastosowania osobiste i rodzinne

Osoby mogą uznać całe życie za atrakcyjne, ponieważ oferuje ubezpieczenie na czas nieokreślony. Jest to dominujący wybór przy ubezpieczeniu tzw. „stałych” potrzeb ubezpieczeniowych, w tym:

• Wydatki pogrzebowe,
• Planowanie nieruchomości,
• Dochód pozostałego przy życiu współmałżonka oraz
• Dodatkowy dochód emerytalny.

Osoby fizyczne mogą uważać całe życie za mniej atrakcyjne, ze względu na stosunkowo wysokie składki, za ubezpieczenie:

• Duże długi,
• Potrzeby tymczasowe, takie jak lata niesamodzielności dzieci,
• Młode rodziny o dużych potrzebach i ograniczonych dochodach.

W drugiej kategorii termin dożywotni jest ogólnie uważany za bardziej odpowiedni i odgrywa coraz większą rolę w ostatnich latach.

Zastosowania biznesowe

Firmy mogą również mieć uzasadnione i przekonujące potrzeby, w tym finansowanie:

1. Umowy kupna-sprzedaży
2. Śmierć kluczowej osoby
3. Uzupełniające plany emerytalne dla kadry kierowniczej (SERP)
4. Odroczona rekompensata

Podczas gdy okres terminowy może być odpowiedni dla umów kupna-sprzedaży i odszkodowania dla kluczowej osoby, ubezpieczenie wartości pieniężnej jest prawie wyłącznie dla Odroczonej Comp i SERP.

Poziom premium

Ubezpieczenie na całe życie ze składką na całe życie (czasami nazywane zwykłym ubezpieczeniem na całe życie, chociaż termin ten jest czasami używany szerzej) zapewnia pokrycie świadczenia z tytułu śmierci na całe życie za składkę na poziomie.

Całe składki na życie są znacznie wyższe niż składki na ubezpieczenie terminowe, ale ponieważ składki na ubezpieczenie terminowe rosną wraz z wiekiem ubezpieczonego, skumulowana wartość wszystkich składek płaconych w ramach polis całorocznych i terminowych jest mniej więcej równa, jeśli polisa nadal utrzymuje średnią długość życia. Część umowy ubezpieczenia stanowi, że ubezpieczający ma prawo do rezerwy wartości pieniężnej, która jest częścią polisy i jest gwarantowana przez firmę. Dostęp do tej wartości pieniężnej można uzyskać w dowolnym momencie dzięki pożyczkom na polisę, które są otrzymywane bez podatku dochodowego i spłacane zgodnie z wspólnie uzgodnionymi harmonogramami. Pożyczki te są dostępne do śmierci ubezpieczonego. Jeśli jakiekolwiek kwoty pożyczek są niespłacone – tj. nie zostały jeszcze spłacone – w momencie śmierci ubezpieczonego, ubezpieczyciel odejmuje te kwoty od wartości nominalnej polisy/świadczenia z tytułu śmierci i wypłaca pozostałą część beneficjentowi polisy.

Ubezpieczenie na całe życie może okazać się lepszą wartością niż termin dla osoby, której potrzeby ubezpieczeniowe trwają dłużej niż dziesięć do piętnastu lat, ze względu na korzystne traktowanie podatkowe odsetek zaliczonych do wartości gotówkowych. Jednak dla tych, którzy nie są w stanie pozwolić sobie na składkę niezbędną do zapewnienia odpowiedniego ubezpieczenia na całe życie dla ich bieżących potrzeb ubezpieczeniowych, nierozsądnym byłoby wykupienie mniejszego ubezpieczenia niż jest to adekwatne, jak ubezpieczenie na całe życie, zamiast kupowania odpowiedniego okresu na pokrycie ich bieżących potrzeb .

Podczas gdy niektóre firmy ubezpieczeniowe na życie reklamują całe życie jako „świadczenie z tytułu śmierci z rachunkiem oszczędnościowym”, według aktuariuszy ubezpieczeń na życie Alberta E. Eastona i Timothy'ego F. Harrisa rozróżnienie to jest sztuczne. Kwota ryzyka netto to kwota, którą ubezpieczyciel musi zapłacić beneficjentowi, jeśli ubezpieczony umrze, zanim polisa zgromadzi składki równe świadczeniu z tytułu śmierci. Jest to różnica między bieżącą wartością pieniężną polisy (tj. sumą wpłaconą przez właściciela plus dochody z odsetek) a jej wartością nominalną/świadczeniem z tytułu śmierci. Chociaż rzeczywista wartość pieniężna może różnić się od świadczenia z tytułu śmierci, w praktyce polisa jest identyfikowana przez jej pierwotną wartość nominalną/świadczenie z tytułu śmierci.

Zaletami ubezpieczenia na całe życie są gwarantowane świadczenia z tytułu śmierci; gwarantowane wartości gotówkowe; stałe, przewidywalne składki; oraz opłaty za śmiertelność i wydatki, które nie zmniejszają wartości pieniężnej polisy. Wadą całego życia jest nieelastyczność składek oraz fakt, że wewnętrzna stopa zwrotu polisy może nie być konkurencyjna w stosunku do innych alternatyw oszczędnościowych i inwestycyjnych.

Kwoty zasiłków z tytułu śmierci z polis na całe życie można również zwiększyć poprzez akumulację i/lub reinwestowanie dywidend z polisy, chociaż dywidendy te nie są gwarantowane i mogą z czasem być wyższe lub niższe niż dochody przy obecnych stopach procentowych. Zgodnie z wewnętrznymi dokumentami niektórych towarzystw ubezpieczeń na życie, wewnętrzna stopa zwrotu i wypłata dywidendy realizowana przez ubezpieczającego jest często funkcją tego, kiedy ubezpieczający kupuje polisę i jak długo ta polisa pozostaje w mocy. Dywidendy wypłacane z polisy na całe życie można wykorzystać na wiele sposobów.

Podręcznik ubezpieczeń na życie definiuje dywidendy z polisy jako zwrot nadpłaconych składek. Nie są więc dokładnie takie jak dywidendy z akcji korporacyjnych, które są wypłatą dochodu netto z całkowitych dochodów.

Zmodyfikowane ubezpieczenie na całe życie charakteryzuje się niższymi składkami przez określony czas, a następnie wyższymi składkami przez pozostałą część polisy. Ubezpieczenie na życie to ubezpieczenie na całe życie, które obejmuje dwa życia, z wpływami płatnymi po drugiej (późniejszej) śmierci. System premii poziomowej skutkuje przepłacaniem za ryzyko śmierci w młodszym wieku i niedopłacaniem w późniejszych latach pod koniec życia.

Rezerwy

Nadpłaty nieodłącznie związane z systemem premii poziomowych oznaczają, że duża część kosztownych kosztów starości jest opłacana z góry w młodszych latach. Amerykańskie towarzystwa ubezpieczeniowe na życie są zobowiązane przez przepisy stanowe do utworzenia funduszy rezerwowych na pokrycie wspomnianych nadpłat, które stanowią obiecane przyszłe świadczenia i są klasyfikowane jako towarzystwa ubezpieczeń na życie z rezerwą prawną. Obiecane w umowie świadczenie z tytułu śmierci to stałe zobowiązanie, które ma być płatne pod koniec przewidywanego trwania życia, które w przyszłości może wynosić 50 lub więcej lat. (patrz wartości niepodlegające przepadkowi)

Większość widocznego i pozornego bogactwa firm ubezpieczeniowych na życie wynika z ogromnych aktywów (rezerw), które posiadają, aby kryć przyszłe zobowiązania. W rzeczywistości rezerwy są klasyfikowane jako zobowiązanie, ponieważ stanowią zobowiązania wobec ubezpieczających. Rezerwy te są inwestowane głównie w obligacje i inne instrumenty dłużne, a zatem są głównym źródłem finansowania dla sektora rządowego i prywatnego.

Wartości gotówkowe

Wartości pieniężne są integralną częścią polisy na całe życie i odzwierciedlają rezerwy niezbędne do zapewnienia wypłaty gwarantowanego świadczenia z tytułu śmierci. Tak więc wartości „wykupu gotówki” (i „pożyczki”) wynikają z prawa posiadacza polisy do odstąpienia od umowy i odzyskania części funduszu rezerwowego przypisanej do jego polisy. (patrz # Przykład wartości niepodlegających przepadkowi poniżej)

Chociaż ubezpieczenie na życie jest często sprzedawane z myślą o „świadczeniach życiowych” (zakumulowane wartości gotówki i dywidendy), cecha ta jest efektem ubocznym charakteru składki na poziomie kontraktu. Pierwotnym zamiarem nie było „oblewanie” produktu; jest raczej niezbędną częścią projektu. Jednak potencjalni nabywcy są często bardziej zmotywowani myślą, że będą mogli „policzyć moje pieniądze w przyszłości”. Polisy zakupione w młodszym wieku będą zwykle miały gwarantowaną wartość gotówkową większą niż suma wszystkich składek wypłaconych po kilku latach. Taktyki sprzedaży często odwołują się do tego własnego interesu (czasami nazywanego „motywem chciwości”). Odzwierciedleniem ludzkich zachowań jest to, że ludzie często chętniej rozmawiają o pieniądzach na własną przyszłość niż dyskutowaniu o zabezpieczeniach dla rodziny na wypadek przedwczesnej śmierci („motyw strachu”). Z drugiej strony, wiele polis zakupionych z egoistycznych pobudek stanie się ważnymi zasobami rodziny później, w razie potrzeby.

Wartość gotówki w polisach na całe życie rośnie w gwarantowanym tempie (zwykle 4%) plus roczna dywidenda. W niektórych stanach wartość pieniężna w polisach jest w 100% chroniona, co oznacza, że ​​wartości pieniężnej nie można odebrać w przypadku procesu sądowego lub upadłości. Również w przypadku prawidłowego wykorzystania i zbudowania wartość gotówkowa może zostać usunięta z polisy bez podatku.

W przypadku wypowiedzenia polisy, zgodnie ze standardowym prawem o zakazie przepadku, ubezpieczający jest uprawniony do otrzymania swojego udziału w rezerwach lub wartości gotówkowej na jeden z trzech sposobów: (1) gotówką, (2) obniżonym ubezpieczeniem opłaconym lub ( 3) Ubezpieczenie przedłużone.

Metody wyceny

Nieuczestniczący

Wszystkie wartości związane z polisą (świadczenia pośmiertne, wartości wykupu gotówki, składki) są zwykle określane w momencie wystawienia polisy, na czas trwania umowy i zazwyczaj nie mogą być zmieniane po jej wydaniu. Oznacza to, że firma ubezpieczeniowa przejmuje całe ryzyko przyszłych wyników w stosunku do szacunków aktuariuszy. Jeśli przyszłe roszczenia są niedoszacowane, firma ubezpieczeniowa nadrabia różnicę. Z drugiej strony, jeśli szacunki aktuariuszy dotyczące przyszłych roszczeń z tytułu śmierci są wysokie, firma ubezpieczeniowa zachowa różnicę.

Nieuczestniczące polisy są zazwyczaj emitowane przez spółki giełdowe, których ryzyko ponosi kapitał akcyjny. Ponieważ polisy na całe życie często obejmują okres przekraczający 50 lat, można zauważyć, że dokładna wycena jest ogromnym wyzwaniem. Aktuariusze muszą ustalić stawkę, która będzie wystarczająca do utrzymania wypłacalności firmy w okresie dobrobytu lub depresji, przy jednoczesnym zachowaniu konkurencyjności na rynku. Firma będzie musiała zmierzyć się z przyszłymi zmianami średniej długości życia, nieprzewidzianymi warunkami ekonomicznymi oraz zmianami w krajobrazie politycznym i regulacyjnym. Wszystko, co mają, aby ich poprowadzić, to przeszłe doświadczenia.

Uczestnictwo

W ramach polisy partycypacyjnej (również „par” w Stanach Zjednoczonych i znanej jako „polityka with-profits” w Commonwealth ), firma ubezpieczeniowa dzieli nadwyżkę zysków (podzielną nadwyżkę) z ubezpieczonym w formie rocznych dywidend. Zazwyczaj te „zwroty” nie podlegają opodatkowaniu, ponieważ są uważane za nadmierne obciążenie składki (lub „obniżenie podstawy”). Ogólnie rzecz biorąc, im większe nadmierne obciążenie ze strony przedsiębiorstwa, tym wyższy wskaźnik zwrotu/dywidendy; jednak inne czynniki również będą miały wpływ na wysokość dywidendy. W przypadku towarzystwa ubezpieczeń wzajemnych na życie udział oznacza również stopień własności wzajemności.

Uczestniczące polisy są zazwyczaj (choć nie wyłącznie) wystawiane przez towarzystwa ubezpieczeń wzajemnych na życie. Jednak spółki giełdowe czasami wystawiają polisy uczestniczące. Składki za polisę uczestniczącą będą wyższe niż za porównywalną polisę bez wartości nominalnej, przy czym różnicę (lub „nadmierne obciążenie”) uważa się za „wpłaconą nadwyżkę”, aby zapewnić margines błędu równoważny kapitałowi udziałowca. Ilustracje przyszłych dywidend nigdy nie są gwarantowane.

W przypadku spółek wzajemnych niepotrzebna nadwyżka jest wypłacana z mocą wsteczną ubezpieczonym w formie dywidendy. Źródła nadwyżki obejmują konserwatywne ceny, śmiertelność bardziej korzystna niż oczekiwano, nadmierne odsetki i oszczędności w kosztach operacyjnych.

Chociaż terminologia „nadmiernego obciążenia” jest technicznie poprawna dla celów podatkowych, rzeczywiste dywidendy są często znacznie większym czynnikiem, niż sugerowałby język. Przez okres lat 80. i 90. nie było niczym niezwykłym, że roczna dywidenda przekraczała całkowitą składkę w 20. roku polisy i później. {Milton Jones, CLU, ChFC}

W przypadku polis nieuczestniczących niepotrzebna nadwyżka jest wypłacana akcjonariuszom w formie dywidendy.

Premia nieokreślona

Podobny do nieuczestniczących, z tą różnicą, że składka może się zmieniać z roku na rok. Jednak składka nigdy nie przekroczy maksymalnej składki gwarantowanej w polisie. Pozwala to firmom ustalać konkurencyjne stawki w oparciu o aktualne warunki ekonomiczne.

Wariacje

Gospodarczy

Połączenie ubezpieczenia na życie z uczestnictwem i terminowego, w którym część dywidendy jest wykorzystywana na zakup dodatkowego ubezpieczenia terminowego. Może to generalnie skutkować wyższymi świadczeniami z tytułu śmierci, kosztem długoterminowej wartości pieniężnej. W niektórych latach polityki dywidendy mogą być poniżej prognoz, powodując spadek świadczeń z tytułu śmierci w tych latach.

Ograniczona płaca

Polisy o ograniczonym wynagrodzeniu mogą być albo partycypacyjne, albo non-par, ale zamiast płacenia rocznych składek na całe życie, są one należne tylko przez określoną liczbę lat, na przykład 20. Polisa może być również skonfigurowana tak, aby była w pełni opłacona określony wiek, np. 65 lub 80 lat. Sama polisa trwa przez całe życie ubezpieczonego. Polisy te zazwyczaj kosztują więcej z góry, ponieważ firma ubezpieczeniowa musi zgromadzić wystarczającą wartość gotówkową w ramach polisy w ciągu lat płatności, aby sfinansować polisę na pozostały okres życia ubezpieczonego. W przypadku polis partycypacyjnych można zastosować dywidendy w celu skrócenia okresu opłacania składki.

Składka jednorazowa

Forma ograniczonego wynagrodzenia, w której okres wypłaty to pojedyncza duża płatność z góry. Te polisy zazwyczaj mają opłaty we wczesnych latach obowiązywania polisy, jeśli ubezpieczający je spienięży.

Wrażliwe na zainteresowania

Ten typ jest dość nowy i jest również znany jako „nadmierne zainteresowanie” lub „bieżące założenie” przez całe życie. Polityka jest mieszanką tradycyjnego życia i życia uniwersalnego . Zamiast wykorzystywać dywidendy do zwiększania akumulacji gwarantowanej wartości gotówkowej , odsetki od wartości gotówkowej polisy różnią się w zależności od aktualnych warunków rynkowych. Jak całe życie, świadczenie z tytułu śmierci pozostaje stałe przez całe życie. Podobnie jak w życiu uniwersalnym, składka może się różnić, ale nie powyżej maksymalnej składki gwarantowanej w ramach polisy.

Wymagania

Ubezpieczenie na całe życie zazwyczaj wymaga, aby właściciel opłacał składki przez cały okres trwania polisy. Istnieją pewne ustalenia, które pozwalają na „opłatę” polisy, co oznacza, że ​​nie są wymagane żadne dalsze płatności, w ciągu zaledwie 5 lat lub nawet z jedną dużą składką. Zazwyczaj, jeśli płatnik nie płaci dużej składki na początku umowy ubezpieczenia na życie, nie wolno mu zacząć ich opłacania w późniejszym okresie trwania umowy. Jednak niektóre umowy na całe życie oferują dodatkowe ubezpieczenie, które pozwala na jednorazową lub okazjonalną, dużą dodatkową dopłatę składki, o ile minimalna dodatkowa opłata jest dokonywana regularnie. W przeciwieństwie do tego, powszechne ubezpieczenie na życie generalnie pozwala na większą elastyczność w opłacaniu składek.

Gwarancje

Firma na ogół gwarantuje, że wartość gotówkowa polisy będzie rosła co roku, niezależnie od wyników firmy lub jej doświadczenia z roszczeniami z tytułu śmierci (ponownie w porównaniu z uniwersalnym ubezpieczeniem na życie i uniwersalnym ubezpieczeniem na życie zmiennym, które mogą zwiększać koszty i zmniejszać wartość gotówkową Polityka). Dywidendy można pobierać na trzy sposoby. Właściciel polisy może otrzymać czek od firmy ubezpieczeniowej na dywidendy, dywidendy można wykorzystać do zmniejszenia płatności składek lub dywidendy można ponownie zainwestować z powrotem w polisę, aby zwiększyć świadczenie z tytułu śmierci i wartość gotówkową w szybszym tempie . Kiedy dywidendy wypłacane z polisy na całe życie zostaną wybrane przez właściciela polisy do ponownego zainwestowania w polisę, wartość gotówkowa może wzrosnąć w dość znacznym tempie, w zależności od wyników firmy.

Wartość gotówkowa wzrośnie z odroczonym opodatkowaniem wraz z odsetkami składanymi. Nawet jeśli wzrost jest uważany za „odroczony opodatkowaniem”, wszelkie pożyczki zaciągnięte w ramach polisy będą wolne od podatku, dopóki polityka będzie obowiązywać. Ponadto świadczenie z tytułu śmierci pozostaje wolne od podatku (co oznacza brak podatku dochodowego i podatku od spadków). Wraz ze wzrostem wartości pieniężnej świadczenie z tytułu śmierci również wzrośnie, a wzrost ten również nie podlega opodatkowaniu. Jedyny sposób, w jaki podatek jest kiedykolwiek należny od polisy, to (1) jeśli składki zostały opłacone w dolarach przed opodatkowaniem, (2) jeśli wartość gotówkowa jest „wycofana” w przeszłości, a nie „pożyczona” lub (3) jeśli polisa jest poddana. Większość polis na całe życie może zostać umorzona w dowolnym momencie za kwotę wartości pieniężnej, a podatek dochodowy zwykle będzie nakładany tylko na zyski z rachunku pieniężnego, które przekraczają łączne nakłady na składki. W związku z tym wiele osób korzysta z polis ubezpieczeniowych na całe życie jako narzędzia finansowania emerytur, a nie do zarządzania ryzykiem.

Płynność

Wartości gotówkowe są uważane za aktywa płynne, ponieważ są łatwo dostępne w każdej chwili, zwykle za pomocą telefonu lub faksu do firmy ubezpieczeniowej z prośbą o „pożyczkę” lub „wypłatę” z polisy. Większość firm przeleje pieniądze na konto bankowe posiadacza polisy w ciągu kilku dni.

Wartości gotówkowe są również wystarczająco płynne, aby można je było wykorzystać na kapitał inwestycyjny, ale tylko wtedy, gdy właściciel jest wystarczająco zdrowy finansowo, aby kontynuować opłacanie składek (jednorazowe polisy na całe życie zapobiegają ryzyku, że ubezpieczony nie dokona płatności składek i są wystarczająco płynne, aby stosowane jako zabezpieczenie. Polisy ze składką jednorazową wymagają, aby ubezpieczony płacił jednorazową składkę, która jest zazwyczaj niższa niż w przypadku płatności dzielonych. Ponieważ polisy te są w pełni opłacone w momencie rozpoczęcia, nie wiążą się z ryzykiem finansowym oraz są wystarczająco płynne i bezpieczne, aby można je było wykorzystać jako zabezpieczenie. zabezpieczenie pod klauzulą ​​ubezpieczeniową cesji zabezpieczenia.) Dostęp do wartości gotówkowej jest wolny od podatku do wysokości sumy opłaconych składek, a reszta może być dostępna bez podatku w formie pożyczek polisowych. Jeśli polisa wygaśnie, podatki będą należne od niespłaconych pożyczek. W przypadku śmierci ubezpieczonego świadczenie z tytułu śmierci jest pomniejszane o kwotę pozostałego salda kredytu.

Wewnętrzne stopy zwrotu z polis partycypacyjnych mogą być znacznie gorsze niż uniwersalne na życie i wrażliwe na oprocentowanie całe życie (którego wartości pieniężne są lokowane na rynku pieniężnym i obligacje), ponieważ ich wartości pieniężne są inwestowane w towarzystwie ubezpieczeń na życie i jego koncie głównym, które może być na rynku nieruchomości i giełdzie. Jednak uniwersalne polisy na życie niosą ze sobą znacznie większe ryzyko i są w rzeczywistości zaprojektowane tak, aby wygasły. Uniwersalne ubezpieczenie na życie o zmiennej wartości może być lepsze niż całe życie, ponieważ właściciel może inwestować w subkonta, które mogą radzić sobie lepiej. Jeśli właściciel pragnie zachować konserwatywną pozycję dla swoich wartości pieniężnych, wskazane jest równowartość całego życia.

Zgłoszone wartości pieniężne mogą wydawać się „znikać” lub „utracać” po wypłacie świadczenia z tytułu śmierci. Powodem tego jest to, że wartości pieniężne są uważane za część świadczenia z tytułu śmierci. Firma ubezpieczeniowa wypłaca wartości pieniężne wraz ze świadczeniem z tytułu śmierci, ponieważ wzajemnie się one uwzględniają. Dlatego pożyczki od wartości pieniężnej nie podlegają opodatkowaniu tak długo, jak obowiązuje polisa (ponieważ świadczenia z tytułu śmierci nie podlegają opodatkowaniu).

Zobacz też

• Ubezpieczenie na życie
• Stałe ubezpieczenie na życie
• Teoria malejącej odpowiedzialności

Bibliografia

Zewnętrzne linki