Firmowe ubezpieczenie na życie - Corporate-owned life insurance

Firmowe ubezpieczenie na życie ( COLI ) to ubezpieczenie na życie pracowników, które jest własnością pracodawcy, a świadczenia wypłacane są pracodawcy lub bezpośrednio rodzinom pracownika. Inne nazwy praktyce obejmują ubezpieczenia dozorcy i martwe chłopów ubezpieczenia . Gdy pracodawcą jest bank, ubezpieczenie to jest znane jako ubezpieczenie na życie należące do banku (BOLI) .

COLI została pierwotnie zakupiona za życia kluczowych pracowników i kadry kierowniczej przez firmę w celu zabezpieczenia się przed kosztami finansowymi utraty kluczowych pracowników na skutek nieoczekiwanej śmierci, ryzykiem rekrutacji i szkolenia zastępstw niezbędnego lub wysoko wyszkolonego personelu lub w celu sfinansowania zobowiązań korporacyjnych do wykupu akcje po śmierci właściciela. Takie zastosowanie jest powszechnie znane jako ubezpieczenie „kluczowego człowieka” lub „kluczowej osoby”. Chociaż ten artykuł odnosi się tylko do praktyki i zasad obowiązujących w Stanach Zjednoczonych , ubezpieczenie kluczowych osób jest stosowane również w innych krajach.

Przede wszystkim w latach 90. niektóre firmy agresywnie ubezpieczały szeroką bazę pracowników w ramach ogólnych wymagań dotyczących zatrudniania. W trakcie rekrutacji pracownicy podpisują wiele dokumentów, w tym umowy na życie, ubezpieczenie zdrowotne i socjalne czy wnioski o ubezpieczenie. Ponadto do 1984 r. Niektóre składki na ubezpieczenie na życie były lewarowane i odliczane. Nawet dzisiaj, kiedy świadczenia z tytułu śmierci w ramach planu COLI są wypłacane bezpośrednio rodzinie pracownika, firma opłacająca składki może odliczyć je od zysków i zarobków firmy.

Obecnie COLI jest najczęściej używany przez kadrę kierowniczą wyższego szczebla w firmie, ale jego użycie w przypadku pracowników ogólnych jest nadal czasami praktykowane.

Historia prawa podatkowego

Zgodnie z Kodeksem Podatkowym (IRC) dotyczącym świadczeń z tytułu ubezpieczenia na życie wypłacanych z tytułu śmierci ubezpieczonego, świadczenia są zwykle wyłączone z podlegającego opodatkowaniu dochodu beneficjenta.

Ze względu na wolny od podatku charakter świadczeń z tytułu śmierci, IRC zabrania odliczania składek zapłaconych na ubezpieczenie na życie, gdy płatnik składek jest również beneficjentem świadczenia z tytułu śmierci, a nie indywidualnym pracownikiem i jego rodziną. Ponadto pożyczki od ubezpieczycieli zabezpieczone wartością polisy nie są dochodami i zarobkami zapisanymi w wartości polisy właściciela (tzw. „ Inside buildup ”) przez firmę ubezpieczeniową, nie są obecnie opodatkowane (i mogą całkowicie uniknąć opodatkowania, jeśli takie zarobki nie zostaną podzielone na inne) niż w ramach świadczeń pośmiertnych wypłacanych w razie śmierci ubezpieczonego).

Lata 50 .: Ubezpieczenie lewarowane

Odsetki poniesione z tytułu zadłużenia historycznie podlegały odliczeniu (chociaż odliczanie odsetek „osobistych” zostało w dużej mierze wyeliminowane w 1986 r.), Aw latach pięćdziesiątych XX wieku zaczęto wprowadzać na rynek rodzaj transakcji „ubezpieczenia lewarowanego ”, która umożliwiała właścicielowi ubezpieczenia faktycznie odliczenie koszt opłacenia ubezpieczenia poprzez (1) opłacenie dużych składek w celu wytworzenia wartości gotówkowej, (2) „pożyczenie” od wartości gotówkowej w celu wyeliminowania dużych składek oraz (3) zwrot do ubezpieczyciela podlegających odliczeniu „odsetek”, które z kolei zostały zaliczone do wartości gotówkowej polisy jako odroczony podatek dochód z polisy, która mogłaby pokryć uzasadnione obciążenia ubezpieczyciela z wartości polisy z tytułu kosztów ubezpieczenia itp.

Zaletą możliwości odliczenia odsetek, z jednej strony, a jednocześnie nie uwzględnienia w dochodzie odsetek doliczonych do wartości pieniężnej polisy, jest forma „ arbitrażu podatkowego ”.

Internal Revenue Service (IRS), poprzez sprawy Sąd Najwyższy Knetsch v. United States (1960), miał wczesny sukces w starciu z bona fides tych typów układów jak tworzenie legalnych długu i odsetek kwalifikujących się do odliczenia. Jednak późniejsze straty sądowe i zmiany IRC osłabiły ich pozycję, zdając się zezwalać na odliczanie od podatku pożyczek w celu zapewnienia środków na opłacenie składek ubezpieczeniowych, o ile takie pożyczki nie stanowiły więcej niż trzy z pierwszych siedmiu rocznych składek na polisie ( Test „4 z 7”).

Lata 80 .: schroniska podatkowe

Kolejna poprawka IRC ograniczyła do 50 000 $ kwoty, którą można pożyczyć (a mimo to przynieść odsetki podlegające odliczeniu) w odniesieniu do każdego ubezpieczonego. Chociaż test 4 z 7 był wykorzystywany w latach 80. przez firmy starające się faktycznie opłacić ubezpieczenie pracowników / akcjonariuszy, np. Na zasadzie odliczenia, wprowadzenie limitu 50000 USD / ubezpieczenia w 1986 r. Doprowadziło z kolei do powstania szeroko zakrojonych lewarowanych transakcji COLI, tj. takich, w których pracodawca wykupiłby ubezpieczenie na życie dla setek lub tysięcy pracowników (zwykle niskiego szczebla), które przyniosłyby oszczędności podatkowe z tytułu odliczeń odsetek przekraczające faktyczny koszt dla pracodawcy angażowanie się w transakcję. Transakcje te zostały uznane przez IRS za „ schroniska podatkowe ”.

W typowej szeroko zakrojonej lewarowanej transakcji COLI, pracodawca korporacyjny kupowałby polisy dla mas pracowników niższego szczebla, czasami bez ich wiedzy lub zgody. W przypadku śmierci ubezpieczonego pracownika firma otrzymywała świadczenia z tytułu śmierci, a rodzina pracownika zazwyczaj otrzymywała albo niewielką część dochodów, albo nic. Zasady te mogą obowiązywać nawet po zwolnieniu lub przejściu na emeryturę pracownika.

Do chwili obecnej: ograniczona reforma

Ostatecznie IRS wygrał sprawy sądowe z kilkoma lewarowanymi inwestorami COLI, w tym Camelot Music, Winn-Dixie , American Electric Power i Dow Chemical . Inni podobni inwestorzy rozliczali swoje sprawy podatkowe z IRS na podstawie przeważnie korzystnej dla IRS. W międzyczasie Kongres kilkakrotnie zmienił IRC, aby zapewnić, że zakaz zaciągania pożyczek (podlegających odliczeniu) w celu sfinansowania nabycia ubezpieczenia był jasny, oraz aby w niektórych sytuacjach odmówić zwolnienia z podatku charakteru świadczeń z tytułu śmierci dla pracodawcy korporacyjnego (np. ubezpieczonemu nie zapewniono odpowiedniego uprzedzenia i możliwości zablokowania nabycia ubezpieczenia lub ubezpieczony nie był pracownikiem korporacji w ciągu roku od śmierci).

Dopóki jednak pracodawca przestrzega nowych zasad (przyjętych w 2006 r. I określanych jako „Ustawa o najlepszych praktykach COLI”), świadczenia z tytułu śmierci oraz odroczenia podatkowe od zarobków zaliczonych do wartości polisy pozostają bez podatku .

Przepis najlepszych praktyk COLI, w ramach Ustawy o ochronie emerytalnej z 2006 r. , Został podpisany w dniu 17 sierpnia 2006 r. Przepis ten ma na celu skodyfikowanie „najlepszych praktyk” branżowych w zakresie ubezpieczeń na życie należących do pracodawcy i zmianę Kodeksu Podatkowego z 1986 r. wprowadzenie warunków, jakie należy spełnić, aby z dochodu brutto wykluczyć wpływy z zakładowego ubezpieczenia na życie. Ustawa zmienia sekcję 101 Kodeksu Podatkowego poprzez dodanie podpunktu (j), „Traktowanie niektórych umów ubezpieczenia na życie posiadanych przez pracodawcę” oraz dodaje sekcję 60391, „Zwroty i rejestry w odniesieniu do umów ubezpieczenia na życie będących własnością pracodawcy”.

Zgodnie z paragrafem 101 (j), dochody ze świadczeń pośmiertnych należące do pracodawcy zostaną uznane za kwalifikujące się do wykluczenia z dochodu pracodawcy, pod warunkiem spełnienia wszystkich poniższych wymogów dotyczących powiadomienia i zgody oraz jednego z określonych wyjątków.

Wymagania dotyczące powiadomienia i zgody

Pracownik musi przed zawarciem umowy ubezpieczenia:

1. Należy powiadomić na piśmie, że pracodawca zamierza ubezpieczyć życie pracownika oraz maksymalną kwotę nominalną, na jaką pracownik mógłby być ubezpieczony w momencie zawierania umowy.
2. Wyraź pisemną zgodę na ubezpieczenie w ramach umowy w trakcie i po aktywnym zatrudnieniu.
3. Należy poinformować na piśmie, czy pracodawca będzie wyłącznym lub częściowym beneficjentem jakichkolwiek świadczeń z tytułu śmierci.

Określony wyjątek:

Ubezpieczony był pracownikiem w dowolnym czasie w okresie 12 miesięcy poprzedzających śmierć ubezpieczonego.

Określony wyjątek:

Dyrektorzy i pracownicy wysoko wynagradzani: w momencie zawarcia umowy ubezpieczony pracownik był dyrektorem lub właścicielem firmy w wysokości 5% lub więcej w dowolnym momencie poprzedniego roku lub otrzymał odszkodowanie przekraczające 95 000 USD, skorygowane o przyszłą inflację, w poprzednim roku lub był jednym z pięciu najlepiej opłacanych funkcjonariuszy lub był jednym z najlepiej opłacanych 35% wszystkich pracowników.

Według jednego źródła, Hartford Life Insurance szacuje, że jedna czwarta wszystkich firm z listy Fortune 500 ma polisy COLI, które obejmują życie około 5 milionów pracowników.

Zobacz też

• HH Holmes - seryjny morderca, który wykupił polisy na życie swoich pracowników, a następnie ich zabił.

Bibliografia

Linki zewnętrzne

• Ustawa o najlepszych praktykach COLI