Kier Grupa - Kier Group
 | |
| Rodzaj | Spółka akcyjna |
|---|---|
| LSE : KIE | |
| Przemysł | Budownictwo , Inżynieria lądowa , Usługi pomocnicze, Zarządzanie nieruchomościami |
| Założony | 1928 |
| Siedziba | 81 Fountain Street, Manchester |
Kluczowi ludzie |
Matthew Lester, prezes Andrew Davies , dyrektor generalny |
| Przychód | 3 475,6 mln £ (2020) |
| (195,6) mln £ (2020) | |
| (273,3) mln GBP (2020) | |
Liczba pracowników |
20 064 (2018) |
| Strona internetowa | www.kier.pl |
Kier Group plc to brytyjska grupa budowlano- usługowo- nieruchomościowa działająca w sektorze budownictwa i inżynierii lądowej , usług pomocniczych oraz Private Finance Initiative .
Założona w 1928 roku w Stoke-on-Trent , początkowo specjalizowała się w inżynierii betonu, zanim rozszerzyła się na generalne wykonawstwo i budowę domów. Kier był notowany jako spółka publiczna na Londyńskiej Giełdzie Papierów Wartościowych od 1963 r. do momentu przejęcia przez Beazer w 1986 r. Po okresie własności Hanson plc , został wykupiony przez jego zarząd w 1992 r., rozszerzył swoje udziały mieszkaniowe i został ponownie notowany na Londyńskiej Giełdzie Papierów Wartościowych w 1996 roku.
Na początku XXI wieku firma rozszerzyła się dzięki przejęciom, a po upadku konkurencyjnego Carilliona w styczniu 2018 r. Kier został krótko sklasyfikowany pod względem obrotów jako drugi co do wielkości brytyjski wykonawca budowlany, po Balfour Beatty . W tym czasie wchodził w skład indeksu FTSE 250 . Jednak jego cena akcji spadła po nieudanej emisji praw poboru pod koniec 2018 r., a do połowy 2019 r. poniosła tak głębokie straty, że analitycy uznali, że Kier może „zbankrutować”. Po szeroko zakrojonej restrukturyzacji, redukcji zadłużenia, cięciu kosztów i programie likwidacji, który obejmował zwolnienie 1700 pracowników i sprzedaż siedziby w Bedfordshire oraz swojego publicznego i prywatnego oddziału budownictwa mieszkaniowego, Kier Living, firma odzyskała zysk w 2021 roku.
Historia
Fundacja
Firma została założona przez Jorgena Lotza i Olafa Kier , duńskich inżynierów, pod nazwą Lotz & Kier w 1928 roku i miała siedzibę w Stoke-on-Trent .
Kilka lat później Lotz wycofał się z firmy, ale Olaf Kier zachował pozory swojej tożsamości, umieszczając inicjały Lotza w nowej nazwie organizacji, JL Kier & Co Ltd , która pozostała głównym tytułem firmy przez ponad cztery dekady.
Przed II wojną światową
Pod koniec lat 30. Kier przeniósł swoją siedzibę do Belgravii w Westminster , stając się w ten sposób sąsiadami wielu czołowych brytyjskich konsultantów i wykonawców inżynierii budowlanej, którzy utworzyli w Westminster pokaźną koterię dla profesjonalistów i biznesmenów zajmujących się inżynierią lądową. Bezpośrednimi sąsiadami byli Marples Ridgeway (budowniczy Hammersmith Flyover ) i Edmund Nuttall (budowniczy obu tuneli drogowych w Mersey ).
Inżynieria betonu
W ciągu pierwszych 35 lat istnienia Kier utożsamiał się z pewnymi specjalizacjami w zakresie inżynierii lądowej, takimi jak ciągłe cylindryczne silosy na ziarno żelbetowe i silosy na cement, wykorzystujące szalunki przesuwane w sposób ciągły; poczynając od silosów w Barking w 1929 r., a następnie silosów zbożowych w Northampton, Peterborough, Melksham, Gloucester i Witham; oraz silosy cementowe w Norwich, Cambridge, Trynidadzie oraz w Indiach.
Taka specjalistyczna praca wpisała się w schemat, który szybko ukształtował się w działalności firmy w tamtym okresie, a mianowicie podejmowanie innowacyjnych, najnowocześniejszych technik inżynierii lądowej na czele nowoczesnej technologii. Inne elementy tego wzoru to hiperboliczne wieże chłodnicze z naturalnym ciągiem (głównie o wysokości około 300 stóp), monolityczne betonowe kominy (czasami ponad 400 stóp wysokości), kompletne konstrukcje elektrowni i prace przybrzeżne, takie jak nabrzeża tankowców, doki i porty.
W tym samym okresie, tylko tym razem w sektorze budowlanym, Kier był w awangardzie nowych systemów żelbetowych stosowanych jako ramy dla wysokich budynków. Ich najbardziej znanym wkładem w tej dziedzinie była ośmiopiętrowa awangardowa inwestycja o nazwie Highpoint , zlokalizowana w Highgate Village w północnym Londynie. Zajmowali się budową żelbetową i ogólnobudowlaną.
Kiedy projekt ten został ukończony w 1935 roku, stał się powszechnie znany jako najwspanialszy przykład tej formy budownictwa mieszkalnego. Kiedy sam Le Corbusier odwiedził Highpoint w 1935 roku, powiedział: „Ten piękny budynek… w Highgate jest osiągnięciem pierwszej rangi”. I amerykański krytyk Henry Russell Hitchcock nazwał ją „jedną z najlepszych, jeśli nie jest to absolutnie najlepszych, klasy średniej projekty mieszkaniowe w świat” (w roku 1970 oba bloki HIGHPOINT zakwalifikowano klasy I wymienione budynki ).
Dynastia Kierów
Olaf Kier starał się utrzymać liderów rodziny na czele organizacji. Jednak jego syn z pierwszego małżeństwa zginął w wypadku konnym w 1945 roku. Następnie, w latach 50-tych, siostrzeniec Olafa, Mogens Kier, dołączył do struktury kierowniczej firmy, ale nie awansował na kierownicze stanowisko w firmie. Olaf zginął w wypadku w 1986 roku w wieku 87 lat; a Mogens zmarł w 2003 roku.
Po II wojnie światowej
JL Kier & Co Ltd pozostała firmą prywatną do 1963 roku, kiedy to uzyskała notowanie na Londyńskiej Giełdzie Papierów Wartościowych i stała się spółką publiczną. Jego oferta na akcje była wielokrotnie nadpisywana. Rodzina Kierów zachowała znaczną większość majątku. W 1973 Kier połączył się z W. & C. French, tworząc francuskiego Kiera, ale w ramach francuskiej dywizji poniesiono duże straty na kontraktach autostradowych i zagospodarowania gruntów o stałej cenie. Długoletni inżynier Kier, John Mott, został mianowany dyrektorem naczelnym, aby ożywić fortunę grupy. Po nieudanej próbie zdobycia Abbey w 1985 roku, francuski Kier był przedmiotem gorąco kwestionowanej oferty Beazera , która ostatecznie zakończyła się sukcesem w styczniu 1986 roku.
Pięć lat później (1991) Hanson plc kupił Beazer plc i podjął wczesną decyzję o pozbyciu się ramienia kontraktującego, znanego teraz po prostu jako Kier . Było to przedmiotem wykupu menedżerskiego w lipcu 1992 r., w którym Hanson zachował 10% udziałów.
W 1993 roku Kier postanowił ponownie wejść na rynek mieszkaniowy, przejmując za 30 milionów funtów Twigden Homes. Potem nastąpiły przejęcia południowego oddziału Miller Homes w 1996 r., Bellwinch w 1998 r. i Allison Homes w 2001 r. W 2004 r. sprzedaż mieszkań Kier wynosiła ponad 1000 jednostek rocznie. Kier był notowany na Londyńskiej Giełdzie Papierów Wartościowych w 1996 roku.
21. Wiek
W 2009 roku Mivan Kier, rumuńska spółka joint venture Kiera z północnoirlandzką grupą Mivan, która zainwestowała w projekty nieruchomościowe w Bukareszcie, złożyła wniosek o ochronę przed upadłością z powodu długów w wysokości 20 milionów euro.
W 2013 roku Kier przejął firmę usługową May Gurney za 221 milionów funtów, stając się wówczas czwartą co do wielkości firmą wykonawczą w Wielkiej Brytanii (po Balfour Beatty , Carillion i Laing O'Rourke ). W czerwcu 2015 Kier sfinalizował przejęcie Mouchel , firmy obejmującej usługi infrastrukturalne i działy usług biznesowych, za 265 milionów funtów; Firma Mouchel Infrastructure Services została przemianowana na Mouchel Consulting i sprzedana WSP Global w październiku 2016 r. W lipcu 2017 r. Kier przejął McNicholas Construction, innego brytyjskiego dostawcę usług infrastrukturalnych. Na podstawie obrotów w roku kończącym się w czerwcu 2017 r. Kier został sklasyfikowany w 2018 r. jako drugi co do wielkości wykonawca budowlany w Wielkiej Brytanii, za Balfour Beatty .
2018-2021 trudności finansowe
Po likwidacji konkurencyjnego Carilliona w styczniu 2018 r. Kier przejął część personelu Carillionu i kontraktów: 150 pracowników Carillionu zatrudnionych w inteligentnych spółkach joint venture na autostradach zostało pracownikami Kier; 51 pracowników Carillion pracujących nad siedmioma pakietami inżynierii lądowej HS2 przyznanymi spółce joint venture CEK otrzymało pozwolenie na dołączenie do Kier/ Eiffage . Jednakże, ponieważ Kier wspólne cechy, które przyczyniły się do upadku Carillion za - Zamówienia problemowe, rosnące zadłużenie i korzystanie z faktoringu odwrotnego łańcucha dostaw finansów - Miasto fundusze hedgingowe zaczęły „ krótkie ” akcji Kier jest; 10,9% zostało skróconych do 30 sierpnia 2018 r., później wzrosło do 18%, chociaż pozycja Kiera nie była postrzegana jako tak ryzykowna jak pozycja Carilliona. Wyniki za 2018 r. były zgodne z oczekiwaniami Miasta – wykazując zysk przed opodatkowaniem w wysokości 137 mln funtów ze stabilnych przychodów w wysokości 4,5 mld funtów – przy czym Kier nakreślił jasne plany redukcji zadłużenia. 15 listopada 2018 r. Kier ogłosił sprzedaż za 24 mln funtów australijskiej firmy KHSA zajmującej się aktywami drogowymi na rzecz partnera joint venture Downer , mówiąc, że wpływy ze sprzedaży pomogą zmniejszyć dług netto – 624 mln funtów na dzień 31 października 2018 r.
Jednak 30 listopada Kier ogłosił emisję praw poboru o wartości 264 milionów funtów , wycenioną na 409 pensów, w celu spłacenia długów netto; ogłoszenie doprowadziło do spadku akcji Kiera o prawie 33%, obniżając wartość giełdową Kiera o 329 milionów funtów do 492 milionów funtów. Slajd trwał dalej; 3 grudnia akcje były notowane o około 40% taniej niż przed ogłoszeniem emisji poboru. 5 grudnia Kier został zdegradowany z indeksu FTSE 250 , a jego cena akcji spadła poniżej ceny emisyjnej z prawami poboru , przez co inwestorom taniej jest kupować akcje na otwartym rynku niż w przypadku emisji z prawem poboru i pozostawiając subemitentów ( Numis , Peel Hunt). , Citigroup , HSBC i Santander ) ponoszą straty. Akcje również podlegały ponownemu „skrótowi”. 10 grudnia akcje zamknęły się na poziomie 376,4 pensa, najniższym od 15 lat. Objęto tylko 38% praw poboru, przy czym akcje nadal notowane były poniżej ceny emisyjnej poboru, wynoszącej 385 pensów, 19 grudnia.
Po nieudanej emisji praw poboru akcje spadły o 13% do najniższego od 15 lat poziomu 335 pensów, ale później powróciły. Handlowano po 529 pensów 11 stycznia 2019 r., kiedy niektórzy akcjonariusze szukali zmian w zespole kierowniczym Kiera. CEO Haydn Mursell następnie zrezygnował w dniu 22 stycznia (jego następca byłego Grupa Wates CEO Andrew Davies , objął w dniu 15 kwietnia 2019). W oświadczeniu handlowym Kier powiedział, że emisja praw poboru pomogła zmniejszyć dług netto na koniec roku do 130 mln funtów w porównaniu z 239 mln funtów na koniec poprzedniego roku; średni dług netto na koniec miesiąca za okres sześciu miesięcy do 31 grudnia 2018 r. wyniósł 370 mln GBP w porównaniu z 410 mln GBP za poprzednie sześć miesięcy. 28 stycznia 2019 r. akcje Kier spadły o 4% po doniesieniach, że sprzeda swoje ramię zajmujące się utrzymaniem mieszkań w celu zmniejszenia zadłużenia, a firma ograniczyła również działania związane z gospodarką odpadami.
11 marca 2019 r. Kier zrewidował średni dług netto za sześć miesięcy do grudnia 2018 r. o ponad 50 mln GBP ze 130 mln GBP do 180,5 mln GBP, podnosząc średni dług netto na koniec miesiąca z 370 mln GBP do 430 mln GBP. Korekty te następowały po 10,3 mln GBP korekt w zakresie działań zabezpieczających grupy oraz 40,2 mln GBP w odniesieniu do aktywów deweloperskich przeznaczonych do odsprzedaży. Ostrzegł również przed dodatkowymi kosztami w wysokości 25 milionów funtów związanych z przebudową szpitala Broadmoor . Akcje spadły o 12% do 437p.
20 marca 2019 r. półroczne wyniki Kiera wykazały stratę przed opodatkowaniem w wysokości 35,5 mln funtów w drugiej połowie 2018 r., przy niezmienionych przychodach na poziomie 2064 mln funtów. Oprócz rezerwy z Broadmoor, Kier stracił 26 milionów funtów na spornej umowie o odbiór odpadów, podczas gdy integracja biznesu McNicholas i restrukturyzacja Kieru dodała kolejne 15,4 milionów funtów do kosztów. Kier zwrócił również uwagę na „presję wolumenową” na swoich autostradach, usługach użyteczności publicznej i na rynku utrzymania mieszkań. W ostrzeżeniu o zyskach z 3 czerwca 2019 r. Kier powiedział, że zyski operacyjne będą o 25 milionów funtów niższe niż wcześniej oczekiwano, co spowoduje spadek ceny akcji o ponad 40% – obrót o około 150 pensów, mniej niż połowę ceny emisyjnej praw, 6 czerwca. Akcje spadły o ponad jedną trzecią 14 czerwca, zamykając się na 130,8 pensa, po doniesieniach, że Kier chce sprzedać swój dział budownictwa mieszkaniowego. 17 czerwca Kier potwierdził sprzedaż działu mieszkaniowego, plany zamknięcia działalności w zakresie nieruchomości oraz planowane wyjście z rynku zarządzania obiektami i usług środowiskowych. Przegląd biznesowy dyrektora generalnego Andrew Daviesa obejmował 1200 zwolnień. Cena akcji Kiera spadła o 17% do 108 pensów, poziomu, którego nie widziano od debiutu firmy w 1996 roku, a jej akcje podlegały ponownemu „skrótowi”, gdy jeden z analityków powiedział „konsensus na rynku jest taki, że Kier zbankrutuje”; 15 lipca 2019 r. akcje Kiera były najbardziej „skrócone” na Londyńskiej Giełdzie Papierów Wartościowych, a akcje spadły o 12,7% do 72,95 pensa. Wśród obaw o przyszłość Kiera, firma została wycofana z dwóch głównych projektów deweloperskich, w Leeds i Londynie.
W aktualizacji handlowej z 1 sierpnia 2019 r. Kier powiedział, że średni dług netto na koniec miesiąca za rok budżetowy 2019 wyniósł 422 miliony funtów, przy przychodach niższych o 100 milionów funtów, a po dużym zainteresowaniu działem mieszkaniowym powiedział, że rozpoczął proces sprzedaży ( Guy Hands ' Terra Firma Capital Partners została później zgłoszona jako jedna z oferentów nabycia Kier Living). Ogłosiła również powołanie nowego dyrektora finansowego, Simona Kestertona (biegłego w „zbywaniu aktywów niezwiązanych z podstawową działalnością, redukcji kosztów ogólnych i kontroli kosztów”), ze skutkiem od 19 września 2019 r.
19 września 2019 r. Kier ogłosił stratę przed opodatkowaniem w wysokości 245 mln funtów od przychodów w wysokości 4,5 mld funtów za rok do 30 czerwca 2019 r., wynikającą z 341 mln funtów kosztów utraty wartości i odpisów związanych z przygotowaniem przedsiębiorstw do sprzedaży, restrukturyzacją i stratami. zawieranie umów. Trwająca restrukturyzacja zaowocowała ponad 751 zwolnieniami, a kolejne 450 ról ma zostać zlikwidowanych. Prezes grupy Philip Cox ustąpił i został zastąpiony przez byłego Royal Mail FD Matthew Lestera od 1 stycznia 2020 r. W październiku 2019 r. Kier ogłosił, że sprzedaje swoją siedzibę Tempsford Hall w Bedfordshire, aby pozyskać gotówkę ze swoich aktywów majątkowych. Na walnym zgromadzeniu grupy w listopadzie 2019 r. akcjonariusze sprzeciwili się rocznemu pakietowi wynagrodzeń dyrektora generalnego Andrew Daviesa o wartości 2,6 mln GBP i związanemu z nim długoterminowemu programowi motywacyjnemu.
Wyniki półroczne ogłoszone 5 marca 2020 r. pokazały, że Kier poniósł stratę przed opodatkowaniem w wysokości 41,2 mln funtów w ostatnich sześciu miesiącach 2019 r. (znacznie lepsza niż skorygowana strata 45,3 mln funtów w 2018 r.); przychody spadły o 9% do 1866 mln GBP (2018: 2053 mln GBP). Proces cięcia kosztów rozpoczęty w 2018 r. zlikwidował 1200 miejsc pracy, a kolejne 50 ma odejść do 30 czerwca 2020 r. Trwała sprzedaż Kier Living, podobnie jak proces zamykania siedziby Kier w Tempsford Hall, który ma się zakończyć w czerwcu 2020 r. 24 marca 2020 r., gdy skutki finansowe pandemii COVID-19 stały się jasne, rada dyrektorów Kiera dokonała trzymiesięcznego obniżenia wynagrodzeń o 20%, a następnie 30 marca ogłosiła, że wszyscy 6500 pracowników Kier otrzyma obniżkę wynagrodzenia podstawowego o od 7,5% do 25% przez trzy miesiące; zintensyfikowała program redukcji kosztów, przesunęła zamknięcie Tempsford Hall na 30 kwietnia (w połowie kwietnia funkcje siedziby głównej przeniesiono do Manchesteru) i wstrzymała sprzedaż swojej firmy budowlanej Kier Living (choć Terra Firma wznowiła rozmowy o kupnie Kiera mieszkającego w grudniu 2020 r.). Kier zamknął również swoje biuro Reading z utratą do 40 miejsc pracy.
1 lipca 2020 r. Kier ogłosił, że rozważa kolejną emisję praw w celu pozyskania gotówki, ponieważ średnie zadłużenie netto wzrosło z powodu skutków COVID-19; średni dług netto na koniec miesiąca wzrósł z 395 mln GBP w grudniu 2019 r. do 440 mln GBP i może wzrosnąć do 485 mln GBP. Prawdopodobne były również dalsze redukcje zatrudnienia.
17 września 2020 r. Kier ogłosił stratę w wysokości 225,5 mln funtów w ciągu roku do 30 czerwca 2020 r., przy obniżeniu przychodów o 15% do 3 476 mln funtów. Spadek był częściowo spowodowany wpływem COVID-19, a także „trudnymi” warunkami rynkowymi w ciągu roku. Zatrudnienie w grupie zostało zredukowane o 1700 osób. Po tym ogłoszeniu akcje Kier spadły do 51,40 pensów. W aktualizacji handlowej ze stycznia 2021 r. Kier powiedział, że średni miesięczny dług netto utrzymuje się na poziomie około 436 milionów funtów; postęp w sprzedaży Kier Living był kontynuowany, a Kier ma nadzieję otrzymać około 100 milionów funtów na firmę, aby pomóc w redukcji zadłużenia; a Kier zamierzał zaoszczędzić co najmniej 105 milionów funtów do końca roku finansowego. Sprzedaż Kier Living wyprzedziła (opóźnione) półroczne wyniki firmy w kwietniu 2021 r. 6 kwietnia Sky News poinformowało, że Kier Living zostanie sprzedany Terra Firma za 110 mln funtów, pod warunkiem zawarcia umowy na zgromadzeniu akcjonariuszy Kier w początek maja, z zakończeniem sprzedaży do połowy czerwca 2021 r. Kier Living został kupiony przez nową firmę należącą do założyciela Terra Firma, Guya Handsa, i został przemianowany na Tilia Homes . Jednak sprzedaż nie poprawiłaby znacząco zadłużenia Kiera, a analitycy przewidywali podniesienie kapitału; 21 kwietnia 2021 r. dyrektor generalny Davies potwierdził planowaną podwyżkę kapitału w celu rozwiązania problemu zadłużenia netto na niezmienionym poziomie 436 mln funtów. 13 maja 2021 r. Kier uruchomił zbiórkę funduszy w wysokości 241 mln funtów, oferując akcje po 85 pensów (17% zniżki w stosunku do ich ówczesnej ceny).
Po udanym podniesieniu kapitału o 241 mln funtów i sprzedaży Kier Living, we wrześniu 2021 r. Kier ogłosił, że odzyskała rentowność, odnotowując zysk przed opodatkowaniem w wysokości 5,6 mln funtów w roku do 30 czerwca 2021 r. przy obrotach w wysokości 3329 mln funtów.
Operacje
Od sierpnia 2021 r. brytyjska firma miała cztery oddziały regionalne (Londyn, South & Strategic Projects; Midlands & Eastern; Western & Wales; North & Scotland) oraz Kier Places (utrzymanie mieszkań i zarządzanie obiektami).
Główne projekty
Projekty z udziałem firmy to Highpoint I ukończony w 1935 roku, North Terminal na lotnisku Gatwick ukończony w 1988 roku, Lesotho Highlands Water Project ukończony w 1998 roku, Hairmyres Hospital ukończony w 2001 roku, High Speed 1 ukończony w 2007 roku, centrum handlowe Castlepoint w Bournemouth w 2003 r. Sąd Najwyższy Wielkiej Brytanii w Londynie zakończył w 2009 r., a Snowhill Phase 2 w Birmingham ukończono w 2009 r.
Kier Group jest również zaangażowana w HS2 partie C2 i C3, pracując jako część joint venture z Eiffage, której zakończenie planowane jest na 2031 rok.
Kontrowersje
Kier został ujawniony jako subskrybent brytyjskiego stowarzyszenia konsultingowego , zdemaskowany w 2009 r. za prowadzenie nielegalnej czarnej listy branży budowlanej i znalazł się wśród 14, którym wydano nakazy egzekucyjne wydane przez brytyjskie Biuro Komisarza ds . Informacji . Następnie Kier znalazł się wśród ośmiu firm zaangażowanych w uruchomienie programu odszkodowań dla pracowników budowlanych w 2014 r., potępionego jako „sztuczka PR” przez związek GMB i opisanego przez komisję ds. spraw szkockich jako „akt złej wiary”. W grudniu 2017 r. Unite ogłosiło, że wszczęło postępowanie sądowe przeciwko czterem byłym prezesom Stowarzyszenia Doradców, w tym Danny O'Sullivan z Kier, zarzucając naruszenie prywatności, zniesławienie i naruszenia ustawy o ochronie danych. Unite powiedział również, że podejmuje działania przeciwko 12 głównym wykonawcom, w tym Kierowi.
Po niszczycielskim pożarze w budynku Mackintosh w Glasgow School of Art w dniu 15 czerwca 2018 r. szkoła rozwiązała kontrakt na renowację o wartości 25 milionów funtów z Kierem w dniu 29 czerwca 2018 r.
Kier był głównym wykonawcą nieudanego centrum rekreacyjnego DG One w Dumfries .
W październiku 2018 r. Kier został uznany za „ubogiego płatnika” podczas dochodzenia parlamentarnego w sprawie małych firm, nie zapłacił 48% należnych faktur w uzgodnionych terminach, co doprowadziło niektórych dostawców do odmowy pracy dla firmy. W listopadzie 2019 r. Kier i spółka zależna McNicholas Construction Services zostały zawieszone w przestrzeganiu Kodeksu Szybkiej Płatności za „niewywiązanie się z zobowiązania do zapłaty 95% wszystkich faktur od dostawców w ciągu 60 dni”. Kier Construction został przywrócony w grudniu 2019 roku; Kier Highways i Kier Infrastructure & Overseas zostały przywrócone w czerwcu 2020 r.; Kier Integrated Services został przywrócony w sierpniu 2020 r., ale McNicholas Construction Services pozostał zawieszony do grudnia 2020 r.